Das gesteigerte Interesse der Investoren an Künstlicher Intelligenz (KI) hat beachtliche Renditen für mehrere damit verbundene Aktien hervorgebracht und damit erheblich zur aktuellen Hausse am Aktienmarkt beigetragen. Diese Investitionswelle hat auch mutmaßlich die Gesamtwirtschaft belebt. Dennoch zeigt die US-Wirtschaft derzeit sowohl Anzeichen von Stärke als auch Schwäche, was die Diskussionen über eine mögliche Rezession entfacht hat.
Bei einem wirtschaftlichen Abschwung könnten zahlreiche Aktien, insbesondere aus dem Technologiesektor, ins Straucheln geraten, inklusive derjenigen, die AI dominieren. In solchen Zeiten suchen Anleger oft nach rezessionssicheren Optionen. Unternehmen, die unabhängig vom Wirtschaftszyklus einen konstanten Bedarf bedienen, stehen hierbei besonders im Fokus. Ein beispielhaftes Unternehmen in diesem Kontext ist Palantir Technologies.
Palantir startete ursprünglich mit Software- und Analyseangeboten für die nationale Sicherheit. Die Nachfrage in diesem Segment bleibt weitgehend stabil, da Militär- und Geheimdienstzweige kontinuierlich auf analytische Einblicke angewiesen sind, unabhängig von der wirtschaftlichen Lage. Mit der Ausweitung seiner Geschäftsbereiche bietet Palantir nun auch seine KI-gestützten Analyse-Services im kommerziellen Sektor an.
Auf den ersten Blick mag dies weniger rezessionssicher erscheinen, da Unternehmen während wirtschaftlicher Schwierigkeiten eher geneigt sind, nicht essenzielle Dienstleistungen zu kürzen. Doch das Angebot von Palantir, insbesondere die Künstliche Intelligenz-Plattform (AIP), hat sich als unverzichtbar erwiesen. Viele Unternehmen nutzen es, um effizienter zu wirtschaften – ein Bedarf, der gerade in Rezessionszeiten besonders groß ist.
Stetige Aktivitäten wie „Boot Camps“ für potenzielle Kunden zeigen eindrucksvoll, wie Palantirs Software von Unternehmen genutzt werden kann. Beispielhafte Anwendungen reichen von der Automatisierung von Versicherungsfällen bis hin zur Optimierung von Lagerbeständen und Preisgestaltung im Einzelhandel. Diese Leistungssteigerungen verdeutlichen, warum die AIP von Palantir in jeder Wirtschaftslage nützlich bleibt.
In den ersten sechs Monaten des Jahres 2024 generierte Palantir beeindruckende Einnahmen von über 1,3 Milliarden US-Dollar, was einem Anstieg von 24 Prozent im Jahresvergleich entspricht. Dank hoher Bruttomargen von 81 Prozent und moderater Betriebsausgaben konnte das Unternehmen einen Nettogewinn von 240 Millionen US-Dollar verzeichnen.
Die prognostizierten Einnahmen für das Gesamtjahr belaufen sich auf 2,75 Milliarden US-Dollar, was einem weiteren Wachstum von 23 Prozent entspricht. Diese positive Entwicklung hat den Aktienwert von Palantir im letzten Jahr nahezu verdoppelt, was jedoch den Preis-Umsatz (P/S) Multiplikator auf 32 steigen ließ. Kurzfristig könnte diese hohe Bewertung die Aktie in einem volatilen Marktumfeld anfällig machen, doch langfristig sollte die Stärke des Geschäftsmodells stabilisierend wirken.
Die rezessionssichere Natur von Palantir bedeutet, dass die Nachfrage nach seinen Dienstleistungen wahrscheinlich konstant bleiben oder sogar in wirtschaftlichen Abschwüngen steigen wird. Obwohl die kurzfristigen Aussichten der Aktie ungewiss sind, sollte das langfristige Wachstum des Unternehmens die Aktie über wirtschaftliche Hürden hinweg anheben.
Interessenten sollten jedoch überlegte Entscheidungen treffen und gegebenenfalls auf Kursrückschläge oder beschleunigtes Wachstum warten, bevor sie in Palantir investieren.