Optimismus in Dividenden: Unternehmen trotzen mit konstantem Dividendenwachstum den wirtschaftlichen Herausforderungen

Dividendenerhöhungen sind häufig ein positives Signal am Markt, insbesondere für jene Anleger, die in Unternehmen investieren, die ihre Dividenden regelmäßig steigern. Dies deutet auf starke Ertragswachstumsraten hin. In Zeiten wirtschaftlicher Unsicherheit können solche Dividendenausschüttungen zudem als defensive Maßnahme gelten. Trotz einer insgesamt schwächeren Performance von Dividendenwerten in diesem Jahr, haben Unternehmen ihre Dividenden stetig angehoben. Ein Bericht von S&P Dow Jones Indices verzeichnete im dritten Quartal 2024 insgesamt 480 Dividendenerhöhungen, verglichen mit 448 im Vorjahreszeitraum – ein Anstieg von 7,1 Prozent. Der Gesamtwert dieser Erhöhungen erreicht 14,1 Milliarden US-Dollar. Im Jahresschnitt stiegen die Dividendenerhöhungen auf 74,7 Milliarden US-Dollar, verglichen mit 63,9 Milliarden US-Dollar im Jahr zuvor. Unsere Methodik beruht auf der Analyse der sogenannten Dividend Aristocrats, der Unternehmen, die seit 25 Jahren oder länger ihre Dividenden kontinuierlich steigern. In unserer Untersuchung wählten wir acht Unternehmen mit den höchsten durchschnittlichen jährlichen Dividendenwachstumsraten der letzten fünf Jahre aus. Die Auswahl orientierte sich am Anstieg der jährlichen Wachstumsraten der Dividenden in den vergangenen fünf Jahren. Ein spannender Aspekt ist, wie die besten Hedgefonds in diese Aktien investieren, denn unsere Recherchen ergaben, dass man den Markt durch das Nachahmen der Top-Investments führender Hedgefonds schlagen kann. Unsere quartalsweise erscheinende Newsletter-Strategie umfasst die Auswahl von 14 Small- und Large-Cap-Aktien pro Quartal und erzielte seit Mai 2014 eine Gesamtrendite von 275 Prozent, was über 150 Prozentpunkte mehr ist als der Benchmark. Bemerkenswert ist zum Beispiel Lowe's Companies aus den USA, das sich auf Heimwerkerbedarf spezialisiert hat. Die Aktie legte 2024 bis dato um fast 24 Prozent zu, ungeachtet einiger Herausforderungen in der Branche. Mit einem operativen Cashflow von 7,4 Milliarden US-Dollar im zweiten Quartal 2024 und über 4,3 Milliarden US-Dollar an liquiden Mitteln beweist Lowe’s finanzielle Stärke. Auch wenn der Umsatz um 5,5 Prozent auf 23,6 Milliarden US-Dollar zurückging und die Erwartungen verfehlte, bleibt das Unternehmen ein solider Dividendenzahler mit einer eindrucksvollen Dividendenwachstumsrate von 59 Jahren. Bei sinkenden Zinssätzen könnten Lowe's Companies und Brookfield Corporation von gesteigerter wirtschaftlicher Aktivität profitieren. Doch in Zeiten verhaltener Immobilienmärkte bleiben die Umsätze von Lowe’s schwach. Sollten die Hypothekenzinsen jedoch sinken, könnte dies die Nachfrage beleben und das Geschäft von Lowe’s ankurbeln. Lowe's Companies bietet eine vierteljährliche Dividende von 1,15 US-Dollar pro Aktie und weist eine Dividendenrendite von 1,70 Prozent auf. Während Lowe's bei unseren ausgewählten Dividendenwachstumsaktien auf Platz 2 rangiert, sehen wir Potenzial bei AI-Werten, die möglicherweise höhere Erträge in kürzerer Zeit liefern könnten. Für eine vielversprechende AI-Aktie unter einer fünffachen Ertragsbewertung, empfehlen wir unseren ausführlichen Bericht.