Dividendenaktien haben im vergangenen Jahr an Glanz verloren, da Technologiewerte die Schlagzeilen dominierten. Doch die Einführung von Dividendenstrategien bei großen Tech-Unternehmen weckt neue Hoffnungen bei Anlegern, die sowohl auf Wachstum als auch auf Dividendenerträge setzen. Besonderes Augenmerk gilt der bevorstehenden Entscheidung der Fed über Zinssenkungen, die Dividendenaktien zugutekommen könnten.
Historische Daten zeigen, dass Dividenden eine entscheidende Rolle bei der Generierung von Gesamterträgen spielen. Seit 1926 haben Dividenden etwa 32% des Gesamtertrages der breiteren Märkte ausgemacht, während Kapitalgewinne 68% beitrugen. Daher sind sowohl verlässliche Dividendeneinnahmen als auch das Potenzial für Kapitalwachstum entscheidend für die Erwartungen an die Gesamterträge.
Inflation ist selten ein Freund von Investitionen, doch Dividendenaktien haben in Zeiten hoher Inflation historisch gut abgeschnitten. In dekaden wie den 1940er, 1960er und 1970er Jahren, als die Gesamtleistung niedriger als 10% war, leisteten Dividenden einen erheblichen Beitrag zu den Gesamterträgen.
Dabei sticht der Dividend Aristocrats Index hervor, der Unternehmen mit mindestens 25 aufeinanderfolgenden Jahren Dividendenwachstum verfolgt. Diese Aktien sind laut S&P Dow Jones Indices weniger volatil und bieten langfristig höhere risikoadjustierte Renditen. Der Index konnte in 69,34% der Abwärtsmonate und 43,61% der Aufwärtsmonate den Markt übertreffen und zeigte dabei eine geringere Wertminderung als der Benchmark-Index.
Investoren sollten allerdings vorsichtig bleiben. Daniel Peris von Federated Hermes glaubt, dass Aktienkurssteigerungen allein zukünftig nicht ausreichen werden, um die Bedürfnisse von ertragsorientierten Anlegern zu erfüllen. Michael Clarfeld von ClearBridge Investments betont, dass fundierte Entscheidungen auf Basis der Cashflows eines Unternehmens und deren Ausschüttungspolitik notwendig sind.
Guess?, Inc. (NYSE:GES) rangiert auf Platz neun unserer Liste der besten 52-Wochen-Tiefststand-Aktien mit Dividendenzahlungen. Trotz eines Rückgangs von fast 18% im letzten Jahr hat das Unternehmen in einem schwierigen Marktumfeld relativ gut abgeschnitten. Im zweiten Quartal des Geschäftsjahres 2025 erzielte Guess? einen Umsatz von 732,5 Millionen USD, was einem Wachstum von 10,2% im Vergleich zum Vorjahreszeitraum entspricht und die Erwartungen übertraf.
Guess? konnte in allen Regionen außer Asien Umsatzwachstum verzeichnen. Die deutlichen Marketinginvestitionen unterstützen die internationale Expansion der Marken des Unternehmens wie Guess Jeans und rag & bone. Mit 218,8 Millionen USD an liquiden Mitteln und einem operativen Cashflow von 21,7 Millionen USD zum Quartalsende birgt Guess? auch für Einkommensinvestoren potenziellen Mehrwert.
Insider Monkey meldet, dass 19 Hedgefonds Beteiligungen an Guess? (NYSE:GES) im Q2 2024 hielten, ein leichter Anstieg gegenüber dem Vorquartal. Diese Beteiligungen belaufen sich auf einen Gesamtwert von über 67,7 Millionen USD.