Verflüssigtes Erdgas (LNG) zählt zu den am schnellsten wachsenden Sektoren der Energiebranche. Der globale LNG-Markt verändert sich rasant, um die steigende Nachfrage in neuen Märkten zu befriedigen. Diese Dynamik wird durch mehr Unternehmen und schnellere technologische Fortschritte befeuert, dennoch bleiben Unsicherheiten aufgrund von Angebotseinschränkungen bestehen.
Der „World LNG Report 2024“ offenbart, dass der globale LNG-Markt nun 20 exportierende mit 51 importierenden Märkten verbindet, wobei das Angebot das Hauptwachstumshindernis darstellt. Nach zwei turbulenten Jahren hat der Markt trotz begrenzter Reservekapazitäten ein fragiles Gleichgewicht erreicht. Gepaart mit geopolitischen Spannungen haben sich die Nachfrage- und Angebotsdynamiken stark verändert, was zu Preisschwankungen und einem Anstieg der Erdgaspreise in allen Schlüsselmärkten im zweiten Quartal 2024 führte.
Mit der zunehmenden Umstellung von Kohle auf Erdgas, insbesondere in China und Südostasien, wird erwartet, dass die Nachfrage nach LNG bis 2040 um 40% steigt. Die weltweite LNG-Produktion soll sich bis 2030 stetig ausweiten, während neue Verflüssigungsanlagen die Kapazität zwischen 2026 und 2028 um 30% oder mehr erhöhen. Bis 2030 könnte die LNG-Kapazität über 600 Millionen Tonnen pro Jahr erreichen.
Unternehmen investieren Milliarden in den Bau von LNG-Anlagen, um vom exponentiell wachsenden Bedarf zu profitieren. Der stetige Anstieg im LNG-Handel – von 2,6 Millionen Tonnen 1971 auf 372,3 Millionen Tonnen 2021 – verdeutlicht das enorme Potenzial dieser Branche. Julia Khandoshko, CEO von Mind Money, betont die zentrale Rolle der LNG-Infrastruktur im Übergang zu Erdgas.
Die USA und Europa investieren stark in den LNG-Sektor, wobei die US-Exporte seit der Invasion Russlands in die Ukraine drastisch gestiegen sind. Japan bleibt dominierend im 250 Milliarden Dollar schweren globalen LNG-Handel, indem es mindestens 14 Milliarden Dollar Gewinn aus gasbezogenen Geschäften erzielt. Trotzdem befinden sich einige der besten LNG-Aktien in den USA.
Exxon Mobil profitiert als weltweiter Spitzenreiter der LNG-Industrie mit 23 Millionen Tonnen jährlicher Produktion. Bis 2027 plant das Unternehmen eine Kapazitätserhöhung auf 27 MTPA und strebt bis 2030 40 Millionen Tonnen an. Investitionen in Großprojekte wie das 10 Milliarden Dollar schwere „Golden Pass LNG“ in den USA und die Erweiterung des North Field in Katar sind Teil dieser Strategie.
Damit ist Exxon Mobil Corporation (NYSE:XOM) eine attraktive Option für Investoren, die Stabilität in ihrem Portfolio suchen. Mit einer P/E-Ratio von 12 und einer stetigen Dividendenrendite bietet das Unternehmen ein hohes Maß an Verlässlichkeit in einem oft volatilen Energiemarkt. In Q2 2024 übertraf Exxon die Gewinnerwartungen und steigerte sowohl die angepassten Gewinne als auch den Umsatz signifikant.
Mit über vierzig Jahren kontinuierlicher Dividendenerhöhungen liegt die Dividendenrendite des Unternehmens bei 3,29%, was konstante Renditen für Aktionäre verspricht. Die Hedge-Fonds-Beteiligungen an Exxon Mobil stiegen im zweiten Quartal 2024 auf 92.