Dividendenwachstumsaktien stellen oft ideale Langzeitanlagen dar. Solche Aktien zeichnen sich nicht nur durch regelmäßige Dividendenausschüttungen aus, sondern auch durch kontinuierliche Erhöhungen dieser Auszahlungen. Dies gelingt selten ohne stabile und anpassungsfähige Geschäftsmodelle, insbesondere in wechselnden wirtschaftlichen Zeiten.
Drei prominente Unternehmen, die möglicherweise im September eine weitere Runde von Dividendenerhöhungen ankündigen könnten, sind Microsoft, Verizon Communications und Texas Instruments.
Der Technologieriese Microsoft mag auf den ersten Blick nicht als typische Dividendenaktie erscheinen, ist jedoch eine unterschätzte Einnahmequelle. Trotz einer Dividendenrendite von nur 0,7%, verglichen mit dem Durchschnitt von 1,3% im S&P 500, konnte Microsoft seine Dividendenzahlungen fast zwei Jahrzehnte kontinuierlich steigern. Im September 2023 verkündete das Unternehmen eine Erhöhung der Dividende um 10%.
Aufgrund einer äußerst niedrigen Ausschüttungsquote von nur 25% der Gewinne ist es sehr wahrscheinlich, dass Microsoft im kommenden Monat erneut eine Dividendenanhebung ankündigt. Zudem ermutigen attraktive Wachstumschancen in den Bereichen Künstliche Intelligenz und Videospiele, insbesondere nach der Übernahme von Activision Blizzard, das Unternehmen zu einer optimistischen Zukunftsperspektive. Die große Frage bleibt, wie hoch die nächste Erhöhung ausfallen wird.
Für Wachstumsinvestoren und Dividendenjäger gleichermaßen bietet Microsoft eine hervorragende Gelegenheit zum Kaufen und Halten.
Während Verizon keine herausragenden Wachstumsaussichten verzeichnet, ist die hohe Dividendenrendite von 6,5% das Hauptargument für den Kauf. Trotz einer unterdurchschnittlichen Aktienkursentwicklung ist die Dividendenausschüttung weit über dem Branchendurchschnitt. Sollte sich der Trend zu sinkenden Zinssätzen fortsetzen, könnten mehr Anleger wegen der hohen Ausschüttung zu Verizon greifen, was den Aktienkurs zusätzlich stützen könnte.
Verizon kann sich mit der längsten Serie von Dividendenerhöhungen in der US-Telekommunikationsbranche rühmen, die inzwischen 17 Jahre währt. Bei der letzten Ankündigung im September 2023 wurde die vierteljährliche Dividende von $0,6525 auf $0,665 angehoben.
Dank eines freien Cashflows von knapp 14 Milliarden US-Dollar in den letzten vier Quartalen, deutlich höher als die ausgeschütteten 11,1 Milliarden US-Dollar, zeigt sich, dass Verizon auch 2024 Spielraum für eine weitere Dividendenerhöhung hat.
Wer primär auf zuverlässige Dividendeneinnahmen setzt, findet in Verizon eine lohnende Investition zum Halten.
Auch Texas Instruments, der Halbleiterkonzern, könnte schon nächsten Monat erneut eine Dividendenanhebung verkünden. Die letzte Erhöhung um 5% im vergangenen September markierte das 20. aufeinanderfolgende Jahr einer Dividendensteigerung, was derzeit eine Rendite von 2,5% bedeutet.
Der Umsatzrückgang im letzten Quartal, ausgelöst durch nachlassende Nachfrage in den Bereichen Automobil und Industrie, stellt eine Herausforderung dar. Dennoch könnte das Unternehmen mit einer Ausschüttungsquote von ca. 90% der Gewinne eine weitere, wenn auch möglicherweise moderatere, Erhöhung rechtfertigen.
Obwohl Texas Instruments wirtschaftliche Herausforderungen zu bewältigen hat, könnten seine Produkte langfristig bedeutende Beiträge zur technologischen Weiterentwicklung leisten. Anleger sollten jedoch die Ausschüttungsquote genau im Auge behalten, da diese ein Indikator für mögliche Dividendenkürzungen sein könnte.