Erfolgreiches langfristiges Investieren erfordert eine wohldurchdachte Strategie, die Diversifikation einschließt. Ein ausgewogenes Verhältnis verschiedener Aktienarten kann Ihr Portfolio in guten wie auch in schlechten Zeiten stärken. Besonders wichtig ist dies in Phasen von Bärenmärkten, Crashs und Rezessionen. Hier können ausschließlich Wachstumsaktien riskant sein.
Deshalb lohnt es sich, auf solide Dividendenaktien zu setzen. Zwei herausragende Beispiele für zuverlässige Dividendenaktien sind Visa und American Express, vor allem wenn eine Rezession droht.
Dividendenaktien gibt es in unterschiedlichen Ausprägungen. Manche bieten hohe Renditen, gehen jedoch mit hohem Risiko einher. Andere sind äußerst verlässlich, haben jedoch eine geringere Rendite. Einige dieser Aktien versprechen auch Wachstum, während andere schlicht und einfach auf stabile Dividendenausschüttungen setzen – unabhängig von den Marktbedingungen.
Visa ist eine exzellente Wahl. Das Unternehmen operiert extrem widerstandsfähig und ist führend im Bereich von Zahlungssystemen, mit einem enormen Volumen und einer großen Zahl von Karteninhabern. Dank seines asset-light Geschäftsmodells und einer beeindruckenden Gewinnmarge von knapp 55% im zweiten Quartal, ist Visa in der Lage, sowohl das eigene Geschäft zu finanzieren als auch die Aktionäre zu belohnen.
Trotz kurzfristiger Rückschläge zu Beginn der Pandemie blieb Visa durchgehend profitabel und kapitalstark. Auch in Zeiten der Inflation zeigt das Unternehmen eine robuste Leistung. Der einzige Wermutstropfen mag die geringe Dividendenrendite von derzeit 0,77% sein. Doch Visa erhöht regelmäßig die Dividende, die in den letzten 10 Jahren um mehr als 300% gestiegen ist.
American Express, ein weiterer Gigant im Kreditkartensektor, operiert nach einem anderen Modell und verfügt über eine eigene Bankensparte, die ein breites Spektrum an Finanzdienstleistungen abdeckt. Im Gegensatz zu Visa, das mit Banken zusammenarbeitet, um seine Karten zu unterlegen, betreibt American Express ein Closed-Loop-System und finanziert seine eigenen Kreditkarten.
American Express ist besonders in Rezessionen stabil, da das Unternehmen eine wohlhabende Klientel anspricht, die auch in wirtschaftlich schwierigen Zeiten konsumfreudig bleibt. Zudem verfügt es als Bank über mehr Kapitalreserven als Visa.
Kein Geringerer als Warren Buffett hält Anteile an beiden Unternehmen, hebt jedoch besonders die Vorzüge von American Express hervor. Dank seiner starken globalen Marke und zielgerichteten Kreditkartenprodukte genießt American Express eine hohe Kundenbindung und Profitabilität. Besonders die Jahresgebühren für die meisten Karten fördern die Loyalität der Kunden.
Die Dividende von American Express liegt aktuell bei 1%. Obwohl dies im historischen Vergleich niedrig ist, schlägt das Unternehmen den Markt mit einer Gesamtrendite von 35% in diesem Jahr deutlich.
Für Investoren, die nach stabilen Dividendenaktien suchen, die sich durch alle wirtschaftlichen Bedingungen hindurch beweisen, sind Visa und American Express exzellente Optionen.