Der Berliner Essenslieferdienst Delivery Hero bringt frischen Wind in die Börsenlandschaft der Vereinigten Arabischen Emirate. Ein Börsengang der Tochtergesellschaft Talabat, der in Dubai erfolgen soll, hat das Potenzial, zu einem der größten regionalen Kapitalmarktdebüts des Jahres 2023 zu avancieren.
Geplant ist, zunächst einen Minderheitsanteil von 15 Prozent des Unternehmens zu platzieren, wobei sich die Zustimmung der Wertpapieraufsichtsbehörde vorbehalten wird. Sollten alle relevanten Genehmigungen vorliegen, könnten die Aktien schon Mitte Dezember gehandelt werden, wie das Unternehmen nun bestätigte. Diese Bestätigung hatte einen positiven Einfluss auf den Aktienkurs von Delivery Hero, der am Montag um bemerkenswerte neun Prozent zulegte.
Der potenzielle Erlös aus dem Börsengang wird auf rund eine Milliarde US-Dollar geschätzt, was dem Unternehmen nicht nur finanziellen Spielraum verschaffen, sondern auch zur Verbesserung der Kapitalstruktur beitragen könnte. Der Gesamtunternehmenswert von Talabat wird dabei auf bis zu 12 Milliarden Dollar geschätzt. Die geplante Publikation eines Wertpapierprospekts dürfte weiteres Interesse bei Investoren wecken.
Delivery Hero plant, eine Mehrheitsbeteiligung an Talabat beizubehalten und maßgeblichen Einfluss durch eine starke Präsenz im Verwaltungsrat auszuüben. Zudem ist vorgesehen, dass Talabat langfristig attraktive Dividendenrichtlinien verfolgt, die bereits ab April 2025 beginnen sollen.
Talabat operiert im dynamischen Umfeld der Essenslieferung in der MENA-Region, welche gemessen am Umsatz nach Asien die zweitwichtigste Region für Delivery Hero ist. Diese Region verzeichnet bemerkenswerte Wachstumsraten, während andere Märkte wie Südkorea zuletzt stagnieren. Im dritten Quartal stieg der Umsatz in der MENA-Region um nahezu ein Drittel, was die Wachstumsdynamik eindrucksvoll unterstreicht.