Vista Outdoor gab am Freitag bekannt, dass Czechoslovak Group (CSG) den Erwerb einer 7,5-prozentigen Beteiligung an der Sportausrüstungsabteilung des Unternehmens für 150 Millionen Dollar im Rahmen eines größeren Deals zum Kauf der Waffenabteilung der Firma vereinbart hat.
Das in Prag ansässige Verteidigungsunternehmen hat ein Angebot für Revelyst, die Outdoor-Sportausrüstungsabteilung von Vista, gemacht, welches die Einheit mit 2 Milliarden Dollar bewertet. Vista hat die Angebote von CSG bevorzugt, obwohl es wiederholt Übernahmeangebote der Private-Equity-Firma MNC Capital abgelehnt hat.
Nach Abschluss des revidierten CSG-Deals würden die Aktionäre von Vista 28 Dollar pro Aktie in bar und eine Aktie der Revelyst-Stammaktien für jede Vista-Aktie erhalten. Damit erhöht sich der Baranteil des Kinetic Group Deals um 4 Dollar pro Aktie.
Das revidierte Geschäft bewertet die Kinetic Group mit 2,15 Milliarden Dollar.
Nach Abschluss der CSG-Transaktion plant Revelyst ein Aktienrückkaufprogramm im Wert von 50 Millionen Dollar.
Vista setzte das Geschäft mit Sportausrüstung im Juli auf den Markt, nachdem es zuvor zugestimmt hatte, seine Munitionsabteilung an CSG zu verkaufen.
CSG hat sein Angebot für Kinetic Group seit seinem ersten Angebot im Oktober mehrfach erhöht.
MNC trat im März dieses Jahres in das Rennen ein und erhöhte Anfang dieses Monats sein Gebot für Vista auf 43 Dollar pro Aktie, was das Unternehmen mit mehr als 3,2 Milliarden Dollar bewertet. Trotz erheblicher Marktgegenwinde für das Verbraucherverhalten und schwächerer Quartalsergebnisse von Vista hielt MNC an seinem Angebot fest.
Am Freitag erklärte Vista, dass das neueste Angebot von MNC die Kinetic Group und Revelyst im Vergleich zum Angebot von CSG "deutlich unterbewertet". MNC Capital lehnte eine Stellungnahme ab.
Der monatelange Kampf um den Kauf des Mutterunternehmens von Federal Ammunition und Remington Ammunition verlief parallel zur gestiegenen Nachfrage nach militärischer Ausrüstung seit der Eskalation des Russland-Ukraine-Konflikts im Jahr 2022.
Die außerordentliche Aktionärsversammlung von Vista zur Abstimmung über die Dealvorschläge ist für den 27. September angesetzt, nachdem sie bereits zweimal verschoben wurde.